高盛CEO Solomon：美國衰退風險僅一推文之遙
高盛首席執行官David Solomon表示，美國衰退風險可能因政府對伊朗衝突的社交媒體反應而突然改變，大小概率“僅一推文之遙”。
Solomon在曼哈頓Paley Center訪談中做出上述評論，引發笑聲，目前高盛經濟學家預測2026年衰退概率約20-30%，較此前低位略有上調。
投資者對政策不確定性敏感，資金從高風險資產流向避險工具如黃金與美債，市場波動率上升，能源與國防板塊因地緣事件受益，高盛等投行及合規資產管理方受益，而依賴穩定增長的週期股承壓。
來源：公開信息
ABAB AI 解讀
David Solomon自2020年代初接掌高盛以來多次在公開場合以幽默方式評論市場敏感性，此前曾警告通脹與利率路徑的不確定性，此次“一推文”言論延續了高盛從傳統宏觀預測轉向強調地緣政治與社交媒體黑天鵝風險的路徑，2022-2023年其也曾多次提示政策推文對市場的即時衝擊。
資本路徑上，高盛通過實時調整客戶倉位與自營交易應對推文驅動波動，將研究資源轉向地緣情景模擬，戰略動機在於用低概率高衝擊框架維持客戶粘性，同時在波動中擴大做市與衍生品收入，將資源導向風險管理產品。
類似2018-2020年特朗普推文引發的貿易戰波動中投行預警，或2022年俄烏衝突初期“黑天鵝”定價，目前全球宏觀處於從數據驅動向政策與社交媒體敘事主導的轉型後期階段，大型投行定價權進一步強化。
本質屬於定價權轉移：社交媒體將宏觀敘事控制權從央行與數據轉向行政推文，機制在於即時全球傳播放大不確定性溢價，迫使市場從基本面估值轉向事件概率定價，加速資本向具備實時對沖工具與地緣情報的機構集中。
ABAB News · 認知定律
衰退概率越低，單一推文衝擊就越致命，確定性本身就是最大脆弱。
政策推文 = 全球市場的即時槓桿，市場永遠爲不確定性付費。
投行預警黑天鵝時，真正風險已從數據轉向敘事控制權。